2016年06月29日 21:07:40

一、基金募集期、基金封闭期和基金存续期

基金募集期就是从基金的招募说明公告开始到基金成立为止，也就是基金的发行期。

基金募集期结束后就进入基金的封闭期，在基金封闭期，投资者不能对基金进行申购和赎回。基金封闭期一般也不超过三个月。

基金封闭期结束后，投资者就可以对基金进行正常的买入和卖出，也就是基金的存续期。

 二、基金认购、基金申购、基金转换和基金赎回

在开放式基金发行期内，进行的基金购买，称为基金认购。

基金募集完毕，封闭期结束后，申请购买开放式基金的行为，称为基金申购。

基金申购包括前端申购和后端申购两种

前端申购模式即在申购基金时按前端申购费率扣除申购费用的一种操作模式。

后端申购模式即在赎回基金时，申购费用同赎回费一起交纳，在申购时不交纳的一种操作模式。后端申购费一般按基金持有年限的增加而逐步递减。

基金投资者将原先持有的基金转换为同一公司旗下的其它基金就是基金转换。

将已持有的基金份额按公布的净值卖出并收回现金的行为，称为基金赎回。

三、基金单位净值和基金累计净值

基金单位净值即每份基金单位的净资产价值，等于基金的总资产减去总负债后的余额再除以基金全部发行的单位份额总数，开放式基金的申购和赎回都以这个价格进行。

基金累计净值是指基金最新净值与成立以来的分红业绩之和，体现了基金从成立以来所取得的累计收益(减去一元面值即是实际收益)，可以比较直观和全面地反映基金在运作期间的历史表现，结合基金的运作时间，则可以更准确地体现基金的真实业绩水平。

四、成交价格和未知价定价法

成交价格

认购：基金份额发售面值，一般情况为1.00元。

申购、赎回：采取“未知价”原则。

未知价定价法，是指按照基金公司接到申请后的当天估值日计算的数据来定价，投资者在申请的时候还不知道基金交易价格。

五、基金交易时间（T日）、T+1日和基金确认时间

基金交易时间（T日）：是指开放式基金销售机构在规定时间受理投资者申购、转换、赎回或其它业务申请的工作日。即上海证券交易所、深圳证券交易所的正常交易日。

工作日：9：30——15：00

每天15：00之前提交的交易按照当天收市后公布的净值成交，15：00之后提交的交易将按照下一个交易日的净值成交。

T+1日是交易日的第2天。

基金确认时间

认购：于基金合同生效后可通过各销售机构网点或其指定的其他方式查询认购确认份额。

申购、赎回： T 日，在正常情况下，本基金登记机构在 T+1 日内对该交易的有效性进行确认。T 日提交的有效申请，投资者应在 T+2 日后(包括该日)及时到销售网点柜台或以销售机构规定的其他方式查询申请的确认情况。

六、基金分红、现金分红和红利再投资

基金分红,就是基金实现投资净收益后,将其分配给投资人。

基金分红包括现金分红和红利再投资两种方式。

现金分红是指投资者以现金形式接受基金分红。

红利再投资指的是将基金分红所得的红利,按照权益登记日的净值,直接用于申购该基金,一般情况下,多数基金的默认分红方式是现金分红,投资者可以根据个人的投资需求和市场的具体环境灵活选择。

七、货币基金日万份净收益和七日年化收益率

日万份净收益则是直接反映货币市场基金当天的实际收益。比如某货币基金当天显示的日万份净收益是1元，也就是说，假设你持有该货币基金1万份，那么今天你得到的净收益就是1元。

七日年化收益率是货币基金过去七天每万份基金份额净收益折合成的年收益率。

设立这个指标主要是为投资者提供比较直观的数据，供投资者在将货币基金收益与其它投资产品做比较时参考。

八、基金净值增长率

基金净值增长率是指某只基金在某一段时间内的资产净值的增长率，一般用它来衡量某一段时间一只基金的业绩表现。

这个指标是基金评级机构和投资者用以评价基金业绩的常用指标，可以用它来评估基金在某一时期内的业绩表现。

九、基金代销和基金直销

基金代销全称为开放式基金代销业务，是银行或者券商作为开放式基金的代销机构，向投资者提供开户、认购、申购、赎回等开放式基金的投资代理服务，方便投资者间接参与资本市场投资，实现投资收益。

基金直销，是指通过基金公司或基金公司网站进行买卖基金的一种方式，申购和赎回直接在基金公司或基金公司网站进行，不通过银行或证券公司的网点，没有代理费，所以费率优惠。

十、基金定投

又称定期定额，指投资者通过有关销售机构提出申请，约定每期申购日、扣款金额及扣款方式，由销售机构于每期约定扣款日在投资者指定银行账户内自动完成扣款及受理基金申购申请的一种投资方式。

原创作品，商业转载请联系授权