2020年02月14日 17:21:46

超热指标：互联网金融股确认成为新的超级热点，原有6个超级热点全部处于升温状态，目前超热数量为7（上个交易日超热数量为6），超热指标进入“+”阶段。



之前一直领涨的创业板指，在今天盘中出现了一波不小的回落，我们觉得，这波回落与前几天那种盘中的跳水不同，或许预示着市场正迎来新老热点的切换，甚至是新老主线的切换。

从盘中回落的节奏也能看出点端倪。

前几天盘中出现的回落很急，但很短暂，跳水后往往会慢慢的爬回去，当时我们说，这种现象属于获利盘回吐导致的正常波动。

而今天的回落并不急，持续时间也比前几天的要长，这种现象更像是老热点暂时已经涨不动了，要休息的意思。

昨天看到上海新阳炸板，伙伴们收盘后讨论今天的计划时，重点讨论了如果创业板短期涨不动了，接下来怎么办。因为芯片股的创业板属性最强，也是近期最强的热点，那么龙头股的一举一动，就需要我们更加重视。

当时设定了3种情况以及应对策略：

1、乐观一些，上海新阳高开涨停，属于超预期，这样对于那些滞涨的芯片股是好事；

2、中性一些，上海新阳继续回落，但有其他芯片股继续上涨，甚至涨停，这样对于其他滞涨的股票也是好事，但利好程度要比乐观的情况差一些；

3、悲观一些，芯片股都大幅回落，预示着芯片可能暂时要休息一下，这样对于其他板块是好事，因为流出的资金可能会去寻找未来有利好预期，近期没怎么涨，或者涨幅不大的板块。结合昨天正值局会议的内容，我们觉得是受益于货币、财政政策的传统行业。

早晨集合竞价一结束，上海新阳高开3个多点，小毕同学在直播间提醒我们，这个开盘稍微有些超预期，也就是偏乐观的情况，对于和上海新阳血统相近的股票是好事，比如自选股中的有研新材。

有研新材平开后快速走强，在10:07分碰到了涨停板。

随后，自选股的另外一只芯片股云南锗业也在10:30封上了涨停板。

上海新阳最高也接近涨停，也就是说，开盘后的一段时间里，芯片股的状态都是偏乐观的。但到了临近中午的时候，上海新阳还是回落，中午收盘前还一度打到了绿盘，伴随着创业板指冲高回落。

出现这种现象之后，芯片股的状态已经从乐观转为悲观。同时我们看到盘面上的热点脉络也随着发生了微妙的变化。“自选股”中的磷化工股长青股份在上午一直潜水，午后一开盘便逆势走强，一度冲上了涨停板，并且带动了其他农业股分支，包括农药、化肥、种业等。

房地产股、水泥股等也都是午后发力。还有昨天已经站上7%止盈点的武汉控股（受益于财政的环保股），今天午后也差一点涨停，达到了14%的止盈点。不过1号基金就没这个福气了，只吃到了昨天的7%止盈。

值得注意的是，这些板块全都是传统行业，他们在午后逆势走强，刚好符合昨天我们讨论计划时提到的，芯片股出现悲观情况时，对那些受益于货币、财政政策的传统行业是好事。

综上所述，接下来市场的热点脉络可能会出现转变，老的热点休息，新的热点走强，从午后那些逆势的方向来看，重点应该就是受益于货币、财政政策的传统行业，也就是大周期股。

有机构研报预计，央妈大概率会再降低 MLF 和 LPR 利率（2月应能看到），可能再降准（预计最晚 3 月）。专项债规模很大可能高于此前市场预期的3万亿左右。

今天这些大周期股异动，可能就是奔着货币、财政政策的预期，在提前布局。

基于这个思路，伙伴们已经梳理了一份“大周期潜力股”名单，作为下周挑选“自选股”的重点。包括受益于货币政策的金融股，比如券商、互联网金融、区块链等，也包括受益于财政政策的基建和建材等。

如果你也对这些方向感兴趣，可以点一下文章右下角的“在看”，然后在“超热看盘”公众号对话框回复“周期”获取这份名单，咱们做好准备去抓“大周期”的兔子和乌龟。