2020年07月01日 20:24:12

一、回顾

指数分化，上证大阳拿下3000点，创业板却回落出现“上吊线”！

白酒大涨，板块涨幅超6%，酒鬼酒 、 金种子酒等拉升涨停， 贵州茅台一度突破1500元关口。

房地产掀起涨停潮， 从格力地产、绿地控股 到金地集团等约十股拉升涨停。

券商盘中多次拉升， 浙商证券尾盘封板， 光大证券大涨逾8%。

科技股和新能源汽车也有分歧，半导体芯片和游戏回落多，而特斯拉锂电池略强些。

最终，在银行、地产和券商带领下，大盘轻松冲破3000点。而有明显跷跷板效应，创业板“借机出货”，仍需要谨慎！

二、指数&情绪

指数上，上证大阳拿下3000点，创业板却回落出现“上吊线”！

情绪上，分时量化数据显示，市场情绪开盘横盘，午后回来至0轴，之后反弹回到活跃区。而高位股一直在活跃区边缘徘徊。

资金上，7月1日北向资金休息，因此机构有限弹药投向了房地产等。

可见， 游资情绪总体不错，和创业板却不共振，形成跷跷板关系，其实也和上证也不一致，有它自身的特点，新情绪周期依然悄悄开启。

三、板块

1、水泥

近期，三个原因中决定未来水泥基本面的关键仍在于雨水，暴雨影响施工和运输。

——此轮6-7月份的淡季雨水超过传统季节性；

——海外需求受限使进口熟料大幅增多；

——东北需求低迷使南下熟料价格回落。

复盘1998、2016年厄尔尼诺后的南方洪涝天气对水泥行业的影响，发现拉尼娜现象对水泥需求的影响更加聚焦短期，对全年需求影响有限。

而长期来看，基建需求的向上弹性和房地产需求的可持续性才是左右水泥基本面的本质。

可见，在宏观经济压力背景下，基建和地产需求仍是托底经济的主要方向，水泥板块基本下行风险极其有限。

加上，当前行业 估值水位又重回历史低位 ，而西北地区受雨水影响小且基建和地产均具备更强的进攻弹性。

技术上，水泥指数，一阳穿3线，突破小平台，有望挑战更高的位置。

2、FPC

当前，FPC产业供给逐渐由日韩向大陆/台湾转移，原因在于日韩FPC企业扩产意愿不足，市场竞争力下降。

而接下来，FPC产业核心驱动因素在于苹果手机的放量，以及新机的创新力度。

今年预计是苹果的创新大年，iPhone 5G版、新一代iWatch、Mini-OLED版iPad等新产品将驱动产业链新一轮成长。

随着日系厂商的产能收缩，台系厂商与大陆厂商正积极扩产，产业链集中度逐步提升，龙头有望强者恒强。

技术上，FPC概念龙头，缓缓走出一个上升通道，回踩生命线有望获得企稳。

3、中药

2016年颁布的《中医药发展战略规划纲要(2016-2030)》

——2030年中医药产业规模高达8万亿元，2016-2030年CAGR为10.3%。

受疫情影响的刺激，医药行业估值水平已接近10年高点，尤其是检测、疫苗到仿制药等；

而中药行业的估值却处于历史10%平均水平，安全边际相对较高。如行业龙头42倍市盈率，处于最大估值水平的50-60%分位。

而中药特色就在于原料稀缺性品种和处方稀缺性，如此这样的需求刚性，难以替代，消费者价格不敏感，提价对销量影响不大。因此有望迎来价值重估。

技术上，中药概念，最近走出3连阳反转表现，有望突破本轮新高？

四、小结

大盘大放量，两市达到9053亿成交额，接近3月以来的新高，均量线继续腾空而起，MACD腾空而起，最终推动指数站上3000关口，短期上方的3029点依然有小压力。

游资情绪，正开始走独立行情，连板资金站上了100亿大关。可见，新的周期就这样悄然开启。

游资方向，高位回暖，免税店二波，金融科技接力！

趋势方向，大市值趋势股轮到房地产和银行，不过白酒和光伏依然不弱，接下来还是看科技股和电动车能否分歧到一致。

总的来看，大盘依然强势，但需要警惕创业板出现的“上吊线”演变成“黄昏之星”的出逃，15分钟的顶背离需要修复才有机会“复生”！

浪潮信息盘中的恐慌，或许短线又有机会重启“自主可控线”！

总之，依然可以适度乐观，并保持清醒还是少不了的。

以上内容仅供交流学习分享，不构成买卖依据，股市有风险，投资需谨慎！