2020年07月05日 16:40:31

今天周日，伙伴们像往常一样讨论周末发生的重要新闻，重新整理超热股池，并制定下周出手重点，讨论完之后，我们觉得有三个方向值得和事友们聊聊，分别是券商为首的大周期，车联网和5G，以及科创板。

首先由阿李来聊聊券商为首的大周期。

周末曝出证券公司转融通的利好，利好券商股。但我们觉得以券商股目前的状态，即便没有这个利好该涨还是得涨。所以在这个节骨眼上曝出这个新闻，我觉得算不上重要利好。

今天阿李想接着周五的话题继续聊聊，因为周五文章发出后，有事友留言觉得我们对券商股的看法太谨慎了，还有好心事友提醒我们券商股的几大优势，比如注册制的背景，T+0的预期，管理层做大做强国内投行的信心等等。

事友留言表达自己看大券商这个方向并不让我意外，就周五文章说的，现在整个市场都在为券商疯狂。

但看到这些留言的时候让我觉得有点诧异，发什么事了？为什么大家要提醒我这些？

要知道，这些恰恰是三周之前我们看好券商理由中的一部分，并在直播间苦口婆心的跟大家强调大周期的潜力，那时可是多数人不看好券商为首的大周期哦。有意思的是，当时同样有好心事友提醒我们，大周期启动的各个分支都有各自其他的因素，行情走不远。。。哈哈。

说这些不是要取笑谁，我很感谢好心事友的提醒，我是想说有人可能误解了我的意思。

我们并不是从看多转为看空券商，id:超热看盘周五文章最开始我就说了，券商股的状态仍然很好

为什么我要在周五聊券商股何时休息的话题呢？

就是因为在看好券商的前提下，我们要找券商股继续上车的机会，对于一个已经爆发的超级热点来说，最好的上车机会就是等他出现休息的时候。

可能我在周五文章的表达不太清楚，让大家着急了。但注意，我文章中用的是“休息”，而不是“行情结束”。

大周期即便是“串场”的阶段性主线，但毕竟是主线，主线哪那么容易结束的？更何况券商股作为中军板块，已经出现了“双加”现象（连续两天空中加油）。

对于这种状态的热点，相信大家都不陌生，因为我们在文章聊过太多次了，当“双加”热点出现首次收敛时，往往还会再次发散。

所以那篇文章的目的是从操作的角度出发，我们要提前找到盘面上任何一个可能导致券商股休息的线索，比如我们聊龙头股光大证券鱼身的确认，以及对标2014年券商股龙头招商证券的节奏，目的是看看券商股最快可能在什么时候出现休息，尽量早点梳理出可能给我们上车机会的分支和股票，而不是等券商股已经休息之后，才去临时抱佛脚，那样黄花菜都凉啦。

当然，我们自己要找的不只是券商股，也包括大周期的其他分支，因为券商是中军板块，所以我只拿了券商来分析。

基于这样的分析，伙伴们已经提前梳理好了大周期各分支的血统名单，按照分支的强弱顺序进行了排序，各分支中又按照龙头关系远近的顺序进行排序，这样我们就可以知道，哪些龙头值得跟踪均线买点？哪些龙头关系近的值得跟踪掉队的机会？甚至包括龙头远端捡漏的机会，然后静等大周期休息。

这是我们自己对于券商乃至整个大周期的看法和计划，id:超热看盘如果你也对这份名单感兴趣，可以在同名威號“超热看盘”获得。

接下来由振宇来聊聊车联网和5G。

周末看到新闻“5G第一个演进版本标准完成 3GPP宣布R16标准冻结”，以振宇的理解，5G的这个R是通讯协议标准，就像5G的软件升级包。第一代版本是R15、升级后是R16。以此类推也会有R17。R15解决了eMBB（移动大带宽）,R16则升级解决了URLLC（低时延高可靠）、而R17的升级将会解决mMTC（大规模物联网）。R15作为第一阶段的5G版本，主要解决了5G“能用”的问题，这次推出的R16则将“能用”升级到了“好用”的阶段。

R16作为5G第二阶段标准版本，其推出后可以解决对低时延高可靠的行业需求，比如车联网。

车联网的核心是V2X，X可以定义为所有（everything），V是VEHICLE（交通工具）拼起来就是vehicle to everything（车辆链接所有）。也就是你的车可以随时随地的感知到别人的小汽车、路上的摄像头还有红绿灯等物件，其技术难度主要在高效率与高稳定性上。R16协议的低时延高可靠相当于为车联网量身定制，基本完整的实现了V2X的功能。车联网这个女团，打今儿起正式出道了。

基于此伙伴们也通过看研究报告等方式总结了一批车联网的股票准备放入超热股池中，比如车侧座舱电子的龙头德赛西威、路侧的龙头千方科技等。有兴趣的哥哥姐姐们可以进直播间查看我们的超热股池。

说完了车联网，振宇再和大家聊聊5G的另一个机会：5G上游的业绩落地。

随着下游的逐步开工，5G上游也已经从青年成长到了中年、理想过渡到了现实，其炒作逻辑从一开始业绩的高弹性过渡到业绩的高确定性。现在正处在中报业绩期，资金也会担心业绩弹性太高造成亏损，从而去选择业绩确定性高的标的，比如5G上游等。

与5G上游类似的还有芯片的封测行业。id:超热看盘芯片的封测行业与其他分支行业逻辑不同，封测的国产化率高，业绩确定性强，更容易度过中报业绩的考验。基于此伙伴们在七月一号将封测三巨头之一的长电科技列入自选，小老弟还算给力，隔日涨停。接下来伙伴们也会继续按照这个逻辑去搜寻5G上游业绩确定性高的公司列入超热股池与自选股中，也不排除未来点金出手的可能性。比如振宇这会儿想到的PCB行业沪电股份、生益科技等。

最后由小毕来聊聊科创板。

周末看到新闻科创板传利好，再融资审核缩短至2个月，这对于科创板的企业是利好，缩短了审核时间，企业融资时间会加快。

小毕记得在2月14日收盘后也曾曝出来过类似的新闻，当时提到的是创业板再融资，经过一个周末的发酵之后，在2月14日后一个交易日，也就是2月17日，创业板大涨了2.28%，之所以能刺激创业板上涨，是因为放开再融资等于降低了企业融资成本，会提升未来的业绩预期。这次政策力度虽然不如上次，但对于科创板股票可能也会有正向驱动力。

再看科创板的股票多数都没大涨，而最近创业板指数因为大科技股大涨已经创了新高，创业板和科创板同样都有科技的属性，而且科创板的科技属性还要比创业板的科技属性要强一些，那为何二者差异会如此大呢？

伙伴们觉得可能和科创板上市首批企业面临大额解禁有关。7月22日，将有25家科创企业有大额解禁，其中解禁最多的是西部超导，解禁数量占流通股本最多的有639%，相当于股票供给一口气增加了6倍多，绝大多数解禁占比都不低，可能因此这个事已经在压制着科创板的行情。

现在距离7月22日已经很近了，id:超热看盘那么这次解禁会对于科创板有多大的影响？会让科创板再下一个台阶还是利空落地、再起风云呢？

小毕觉得可以借鉴最近解禁股票的情况来做参考，红塔证券明天也是上市满一年，解禁比例也不小，解禁数量占流通股本的305%，和首批科创板企业解禁数量差不多，红条证券最近的涨幅明显落后于其他券商股，可能就和明天解禁有关，所以明天可以通过观察明天红塔证券的表现来看现在市场对于解禁的容忍程度。

除了红塔证券之外，下周还有一个解禁数量比较大的股票，旭升股份，解禁数量占流通股本的436%，和科创板解禁数量也差不多，虽然他并不是满一年的解禁，而是满三年解禁，但解禁的原理、逻辑都类似，旭升股份也可以作为参考。

如果下周解禁对于他俩的影响比较大，接下来首批科创板企业还是要小心一些；如果这次解禁对于股价的影响比较小，接下来对于首批科创板企业的影响可能也会很小一些，甚至不排除科创板在解禁之前就提前启动。

科创板这次大规模解禁前后可能是科创板股票的一个分水岭。因为我们之前提到过在8、9月份利空过去后，大科技仍可能是市场真正的主线，最近由于英特尔断供浪潮事件，国产化替代的预期增强，大科技再成市场主线的时间可能会提前，也正好在首批科创板企业解禁后不久，再叠加再融资等政策利好，解禁利空释放后的科创板很可能会跟上这次大科技的浪潮，没准还会成为大科技的领涨力量。

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文章有点长，提醒事友们别忘了文章第一部分提到伙伴们整理了下周点金可能出手的大周期股重点股票名单。

如果你也对这份名单感兴趣，可以在同名威號“超热看盘”获得。