2021年07月30日 16:24:02

近日，储能板块迎来政策利好密集性释放。昨日，国家发展改革委关于进一步完善分时电价机制的通知，这彻底引爆了储能板块。早盘和顺电气、盛宏股份、新风光、固德威、上能电气、科泰能源20%涨停，吉电股份、林洋能源、科士达、德业股份等多股10%涨停，涨幅超5%个股近50家。储能板块还能嗨多久，是否就此接棒锂电池扛起新能源的大旗？摩研君邀请摩尔大V深入解析。

@元青山人

不宜过分追涨

储能最近几个交易日霸屏，主要是政策利好密集释放。当前市场以轮动为主，高景气方向只要逻辑不变就都有机会。储能的逻辑很清晰，走势也很强劲。但美中不足是：第一，市场的共识太过一致；第二，部分龙头的涨幅过大；第三，大环境不稳定。储能在第一时间没能参与的情况下，越往后接力难度越大。从这几点来分析，建议大家不宜过分追涨。

@贾玉珍

储能板块风险较大

储能板块今日集体高潮！在最近的市场震荡期间，它们不断上升，是当下最强的赛道股。然而，当下已经没有投资的意义，目前处于接力游戏的环节，风险较大。政策上的利好，往往都是主力用来出货的工具。注意风险！

@莫大

上行持续性难以估计

清洁能源大多属于不稳定能源（风能、光伏），对电网的冲击会比较大。从错峰填谷的角度出发，国家发展不稳定电能储能，能极大地提高清洁能源利用率，同时带动储能行业的长期发展。这个行业的长期扩张起来趋势毋需置疑，而以小盘新股上能电气充当龙头股，有利于打开市场板块空间，鹏辉、锦浪，亦属于此类。这种手法更像是市场调整期，利用国家政策支持的板块新概念股炒作，其上行持续性难以估计。这一板块应该观察鹏辉能源的走势，如若其出现走弱，尤其是出现周线顶分确认的情况时，应该注意板块整体可能出现转向。对于一些无业绩支撑、趁新概念之风起哄的品种，应该注意其短多资金获利回吐。但从长期逻辑讲，板块中最终谁能胜出，还是取决于其市占率情况。因此，建议如若参与，至少要选择财务状况靠谱，且市场占有率大的公司。

@余岳桐

关注储能电池核心供应商、储能变流器企业

CNESA预测，2021年国内电化学储能市场保持快速发展，累计规模将达到6.61GW，再创历史新高，带动锂电池储能快速增长。此外，电价机制改革启动，对需求侧响应策略影响较大，这标志着电力市场化改革成功向深水区迈进。任何涉及电价的调整，都是电改的深水区，这也是过去几年电改推进缓慢的痛点之一。在最高层双碳定调的大背景下，本次针对用户侧峰谷电价差的调整，是一个极具标志性的事件。未来电源侧的市场化电价改革也是大概率事件，本质目标都是“还原电力商品化属性”，让电价的形成回归供需关系决定的本质，对储能投资的激励效果、及对新能源发电渗透率提升带来的帮助，也将逐步加强。政策助力下，我国的新型储能市场空间广阔，自主可控是关键，盈利为实现核心。建议关注储能电池核心供应商以及储能变流器企业。

@神雕侠

储能概念仍有中线机会

储能和光伏有很多地方很相似，而且光伏的持续发展离不开储能。储能的目的主要是实现电力在供应端、输送端以及用户端的稳定运行，具体应用场景包括：

1)应用于电网的削峰填谷、平滑负荷、快速调整电网频率等领域，提高电网运行的稳定性和可靠性;

2)应用于新能源发电领域降低光伏和风力等发电系统瞬时变化大对电网的冲击，减少“弃光、弃风” 的现象;

3)应用于新能源汽车充电站，降低新能源汽车大规模瞬时充电对电网的冲击，还可以享受波峰波谷的电价差。

国家发展改革委、国家能源局发布《关于加快推动新型储能发展的指导意见》提出，鼓励围绕分布式新能源、微电网、大数据中心、5G基站等其他终端用户，探索储能融合发展新场景。计划到2025年新型储能装机规模达3000万千瓦以上；新型储能在推动能源领域碳达峰、碳中和过程中发挥显著作用。到2030年，实现新型储能全面市场化发展。进入盛夏以来，我国局部地区的电力吃紧，甚至出现限电的社会痛点，储能将会是一个有效的解决途径。储能设施的建设也将会是一块重要的新基建投资领域，具备广阔的发展空间，储能概念仍有中线机会。

综上所述，储能概念延续爆发，概念股掀起涨停潮。储能概念大幅爆发的逻辑是：新增储能将主要集中在“光伏+储能”、“风电+储能”、“电化学能+储能”等新型储能方面，所以定性储能概念是相对锂电和光伏的补涨板块，那么在锂电、光伏等板块已把空间高度打得极高的情况下，储能板块有望加速上涨。在政策的推动之下，未来新型储能的商业模式有望逐步构建和成熟，十四五期间迎来大规模发展。但多数摩尔大V认为该板块还是存在一定风险，其上行持续性难以估计，不宜过分追涨。